研报 | 新能源市场研报（2024年8月）
来源：中能传媒能源安全新战略研究院 时间：2024-09-29 21:16
杨永明
（中能传媒能源安全新战略研究院）
焦点月评
光伏业绩承压，破局已在路上
市场价格跟踪
光伏产业供应链价格
风机整机采购中标价格
行业资讯
8月全国风电、太阳能发电增速加快
截至8月底全国太阳能发电、风电装机容量分别约7.5亿千瓦、4.7亿千瓦
8月全国核发绿证9.52亿个
7月全国新增建档立卡新能源发电项目4647个
美国确定对中国太阳能电池加征50%关税
全球太阳能发电量超过风能创历史
风光发电亟需更好融入电力系统
行业政策
能源法草案二审稿进一步促进能源绿色低碳转型
国家能源局：稳步有序推广“千乡万村驭风行动”项目
国家发展改革委：组织申报第二批绿色低碳先进技术示范项目
国家能源局：绿证核发交易规则进一步明晰
国家能源局、生态环境部：做好绿证与CCER市场衔接工作
工信部等部门：各地要出台鼓励企业使用绿电的政策
中国人民银行：支持更多金融资源向绿色、低碳等领域加速聚集
北京电力交易中心：印发绿色电力交易实施细则（2024年修订稿）
焦点月评
光伏业绩承压，破局已在路上
今年以来，在激烈的市场竞争和持续的技术进步共同作用下，光伏市场在产能、装机规模再创新高的同时，产业链价格和产值持续下行，企业经营分化加剧，行业进入深度调整阶段。随着2024年中报季的落幕，光伏行业在这一轮调整周期中的困境已显露无遗。
8月30日晚，随着晶科能源、天合光能、隆基绿能等光伏龙头半年报逐步披露，A股光伏上市企业均已交出2024年上半年成绩单。根据数字新能源DataBM.com统计，今年上半年，103家光伏企业赚了不到40亿元。其中，有21家企业实现了营收和净利润的正向增长；有62家企业营收与去年同期相比呈现下降趋势；有75家企业净利润同比下降；有42家企业净利润处于亏损之中，共计亏损259.12亿元。根据半年报，11家光伏龙头中，隆基绿能、通威股份、晶澳科技、TCL中环和大全能源等5家头部企业在今年上半年处于亏损之中。在盈利的6家企业中，除了阳光电源之外，其余5家头部企业虽然在上半年保住了公司的盈利，但同比呈现下降趋势，降幅为35%~86%。
这一轮亏损的主要原因在于光伏产能阶段性、结构性供需错配，致使多环节价格跌破成本线，硅料、硅片环节尤为明显，产量大幅增长的同时，价格却大幅下跌。据CPIA等专业机构统计，1月到6月我国硅料、硅片产量分别同比增长约60.6%、58.9%，但价格却分别下跌了40%、48%。这不仅导致行业利润空间被进一步压缩，还加速了行业内卷。
面对发展逆境，如何理性看待并努力寻求破局之道，成为当下业内关注的焦点。
从市场需求前景来看，光伏已是全球绝大多数国家和地区较为经济的电力能源，将成为绿色低碳转型的支撑性力量。国际能源署发布的报告显示，2023年全球可再生能源新增装机容量比上年增长50%，新增装机容量达510吉瓦，太阳能光伏占四分之三左右。到2025年初，包括光伏在内的可再生能源将成为全球最主要电力来源。再看国内，国家能源局发布的1—8月份全国电力工业统计数据显示，截至今年8月底，全国累计发电装机容量约31.3亿千瓦，同比增长14.0%。其中，太阳能发电装机容量约7.5亿千瓦，同比增长48.8%。光伏产业规模稳步扩大背后，是全球绿色低碳转型、我国推动实现“双碳”目标带来的机遇。
从行业发展规范来看，政策面不断发力。在目前光伏供需形势严峻的情况下，加强供给端的调控是加快推动供需恢复平衡的关键举措。今年7月，工业和信息化部就修订后的《光伏制造行业规范条件（2024年本）》和《光伏制造行业规范公告管理办法（2024年本）》（征求意见稿）公开征求意见。本次新发布的征求意见稿对光伏产业扩产、光伏制造企业知识产权等方面提出了更严格的要求，强调引导光伏企业减少单纯扩大产能的光伏制造项目，加强技术创新、提高产品质量、降低生产成本。同时，对于除了多晶硅之外的新建和改扩建光伏制造项目，也将最低资本金比例由20%提升至30%。两份新规在《光伏制造行业规范条件（2021年本）》《光伏制造行业规范公告管理暂行办法（2021年本）》基础上修订形成，旨在进一步加强光伏制造行业管理，促进行业高质量发展。
从企业自身努力看，光伏企业积极寻求技术创新和市场拓展的突破口。技术创新方面，如晶澳科技加速推进N型电池产能落地，已完成了N型产能的迭代，降本效果显著。今年上半年，晶澳科技N型电池产能快速达产，产品良率、电池转换效率大幅提升，生产成本明显下降，大尺寸电池在转换效率和生产成本上做到了行业领先水平。目前，晶澳科技最新的N型倍秀（Bycium+）电池量产转换效率已达到26.5%，工艺将持续改进，进一步降低电池生产成本，提高电池的性价比。通威股份披露的相关研发进展显示，公司TNC组件通过叠加自主创新的0BB+EPT钝化技术，最高研发功率达743.2瓦（210-66版型），刷新世界纪录。THC同版型组件自2023年以来连续八次刷新纪录，最高已达765.18瓦；同时1吉瓦中试线平均功率突破735瓦，整线A级率超过97%，碎片率低于0.5%，产线稼动能力已接近理论产能的100%，公司计划在2024年底前输出具有通威特色的HJT+铜互连解决方案，进一步巩固通威HJT的行业标杆地位。依托新技术的量产导入，企业有望在调整周期中率先受益。
市场拓展方面，2024年以来，光伏企业将目光瞄向中东等新兴市场，分散单一市场风险，出海路径日趋多元化。今年7月，沙特阿拉伯公共投资基金（PIF）全资子公司分别与晶科能源、TCL中环签署协议，拟投资超过30亿美元建设硅片、电池和组件项目。半年报显示，晶科能源在中东市场的占有率已达到50%，公司组件产品海外市场出货量占比约65%，海外营收占比约71%。据TrendForce集邦咨询新能源研究中心不完全统计，截至目前，已有天合光能、协鑫科技、TCL中环、钧达股份、晶科能源、秦能光电、中信博、振江股份、安泰新能源9家中国光伏企业规划在中东布局产能，产地集中在阿联酋、沙特阿拉伯、阿曼三个国家，涉及硅料、硅片、电池片、组件以及支架等环节，基本涵盖光伏全产业链。从已公布规模的产能来看，硅料产能5万吨，硅片产能50吉瓦，电池片产能27吉瓦，组件产能23吉瓦，支架产能约30吉瓦。在欧美、印度等国家贸易壁垒高筑，美国“双反”调查风波再起，东南亚不确定性加剧的形势下，中东正成为中国光伏出海“新热点”。
道阻且长，行则将至。光伏行业在经历了一轮深度的调整周期后，正在逐步回归理性。虽然当前仍面临诸多挑战，但随着市场需求的增长、行业规范的加强以及企业自身的努力，行业的破局已经在路上，光伏行业有望在未来迎来新的发展机遇。
市场价格跟踪
光伏产业供应链价格
根据TrendForce集邦咨询新能源研究中心9月18日最新报价，单晶复投料主流成交价格为34元/千克，单晶致密料的主流成交价格为32元/千克，N型料报价为38元/千克。
M10硅片主流成交价格企稳在1.15元/片。G12价格为1.65元/片。N型182单晶硅片人民币价格为1.08元/片；N型210单晶硅片人民币价格保持在1.5元/片。N型210R单晶硅片价格为1.25元/片。
M10电池片主流成交价格为0.29元/瓦；G12电池片主流成交价格为 0.29元/瓦；M10单晶TOPCon电池片人民币报价为0.275元/瓦；G12单晶TOPCon电池片人民币报价为0.285元/瓦；G12R单晶TOPCon电池片主流成交价为0.28元/瓦。
182单面单晶PERC组件人民币报价为0.71元/瓦；210单面单晶PERC组件主流成交价为0.73元/瓦；182双面双玻单晶PERC组件成交价为0.72元/瓦；210双面双玻单晶PERC组件主流成交价为0.74元/瓦。182mm TOPCon双面双玻组件和210mm HJT双面双玻组件价格依旧为0.76元/瓦和0.9元/瓦。
2.0mm镀膜光伏玻璃价格保持在13元/平方米；3.2mm镀膜光伏玻璃最新报价为22元/平方米。
风机整机采购中标价格
据风电头条统计，9月16日至9月20日，风电整机采购开标总计712.65兆瓦，风电机组招标总计1017.5兆瓦，风电塔筒采购招标总计50兆瓦。陆上风电方面，含塔筒最低中标单价1699元/千瓦，最高中标单价2380元/千瓦。开标企业主要包括华电、内蒙古能源集团、延长石油、中国电建、大唐5家。当周获得风机订单的整机商为东方风电、明阳智能、中船海装、远景能源、运达股份5家。根据风电头条统计，当周共7个风电项目712.65兆瓦风机启动采购，斩获风电机组中标订单的整机商有东方风电、明阳智能、中船海装、远景能源、运达股份5家。开标的企业包括华电、内蒙古能源集团、延长石油、中国电建、大唐5家。
行业资讯
8月全国风电、太阳能发电增速加快
9月14日，国家统计局发布2024年8月份能源生产情况。8月份，规上（规模以上）工业发电量9074亿千瓦时，同比增长5.8%，增速比7月份加快3.3个百分点；规上工业日均发电292.7亿千瓦时。1—8月份，规上工业发电量62379亿千瓦时，同比增长5.1%。
分品种看，8月份，规上工业火电由降转增，水电增速回落，核电、风电、太阳能发电增速加快。其中，规上工业火电同比增长3.7%，7月份为下降4.9%；规上工业水电增长10.7%，增速比7月份回落25.5个百分点；规上工业核电增长4.9%，增速比7月份加快0.6个百分点；规上工业风电增长6.6%，增速比7月份加快5.7个百分点；规上工业太阳能发电增长21.7%，增速比7月份加快5.3个百分点。
截至8月底全国太阳能发电、风电装机容量分别约7.5亿千瓦、4.7亿千瓦
9月23日，国家能源局发布1—8月份全国电力工业统计数据。截至8月底，全国累计发电装机容量约31.3亿千瓦，同比增长14.0%。其中，太阳能发电装机容量约7.5亿千瓦，同比增长48.8%；风电装机容量约4.7亿千瓦，同比增长19.9%。1—8月份，全国发电设备累计平均利用2328小时，比上年同期减少103小时。1—8月份，全国主要发电企业电源工程完成投资4976亿元，同比增长5.1%。电网工程完成投资3330亿元，同比增长23.1%。
8月全国核发绿证9.52亿个
9月11日，国家能源局发布2024年8月全国可再生能源绿色电力证书核发及交易数据。8月，国家能源局核发绿证9.52亿个。其中，风电3.27亿个，占34.3%；太阳能发电1.53亿个，占16.02%；常规水电4.25亿个，占44.61%；生物质发电4735万个，占4.97%；其他可再生能源发电97万个，占0.1%。截至2024年8月底，全国累计核发绿证18.41亿个。其中，风电6.82亿个，占37.05%；太阳能发电4.13亿个，占22.45%；常规水电6.29亿个，占34.13%；生物质发电1.16亿个，占6.3%；其他可再生能源发电128万个，占0.07%。2024年8月，全国交易绿证2357万个（其中随绿电交易绿证986万个）；截至2024年8月底，全国累计交易绿证3.14亿个（其中随绿电交易绿证1.64亿个）。
7月全国新增建档立卡新能源发电项目4647个
9月3日，国家能源局发布《关于2024年7月全国新增建档立卡新能源发电项目情况的公告》。根据公告，2024年7月，全国新增建档立卡新能源发电（不含户用光伏）项目共4647个，其中风电项目82个，光伏发电项目4529个，生物质发电项目36个。其中，集中式光伏发电170个，装机容量共10348.763兆瓦；工商业分布式光伏发电4359个，装机容量共118.857兆瓦。分地区来看，集中式光伏方面，云南新增最多，共35个；工商业分布式项目方面，江苏断崖式领先，共备案2255个，占总数近一半。此前，国家能源局公告指出，自2024年6月起，每月下旬公布上月新增新能源发电项目建档立卡情况（包括风电、非自然人光伏发电和生物质发电）。截至目前，国家能源局已公布3次全国新增新能源发电项目建档立卡情况。相较于5月和6月，7月工商业分布式光伏项目数量倍增，但总体规模大幅缩水，项目单体规模较小，平均每个项目容量约27千瓦。
美国确定对中国太阳能电池加征50%关税
9月13日，美国政府确定大幅度上调中国产品的进口关税，其中包括将电动汽车关税提高100%，以加强对美国国内战略产业的保护。美国贸易代表办公室的新闻稿称，一些关税将于9月27日生效。除了对中国电动汽车加征100%的关税以外，美国还将对中国太阳能电池加征50%的关税，对中国钢铁、铝、电动汽车电池和关键矿物加征25%的关税。同时，美国将中国半导体的进口关税提高50%，此新税率将于2025年1月开始生效。半导体这一项里新增了太阳能电池板使用的多晶硅和硅晶圆两个类别。
而在9月10日，加拿大政府宣布，计划对来自中国的关键矿产品、电池及其零部件、太阳能产品和半导体征收附加税。加拿大政府已经启动了为期30天的公众咨询期，以征求对这些潜在措施的意见。加拿大政府表示，这些措施是为了确保加拿大制造业部门，如电池、半导体、太阳能和关键矿产等关键制造部门的投资不因供应链的薄弱标准而受到损害，同时也为了支持加拿大到2050年实现净零排放的目标。
全球太阳能发电量超过风能创历史
能源智库Ember的统计数据显示，今年5月和6月，全球太阳能发电量分别比风能发电量高出1.65太瓦时和9.57太瓦时。虽然7月和8月还没有最终数据，但考虑到7月是北半球太阳能发电高峰期，8月份通常是太阳能发电量第二高的月份，这两个月的太阳能发电量大概率也会高于风能。9月份开始，随着欧洲、北美和北亚进入秋冬季太阳能发电淡季，风能发电量将再次超越太阳能，因为冬季通常是风能发电旺季。就2024年而言，预计全球风能发电量会比太阳能发电量高30%以上。尽管如此，这次太阳能发电量超越风能仍将创下纪录，此前太阳能发电量仅在2023年6月和8月超过了风力发电量。近20年以来，风能一直是最大的公用事业级可再生能源来源，2023年的风能发电量为2311太瓦时，太阳能发电量为1632太瓦时。但就增速而言，太阳能远超风能，2018—2023年，全球太阳能发电量增长了188%，而同期的风能发电量仅增长了80%，这很大程度上是因为与风能发电相比，太阳能发电项目的建设周期更短、成本更低。有分析认为，与石油为第二次工业革命提供了动力相对应，太阳能将凭借其简单、耐用、便宜和能效较高的优势，成为第四次工业革命的主要动力来源。国际能源署表示，继全球向太阳能的投资在2023年首次超过石油之后，清洁能能源与化石能源间的投资差距会越来越大，目前全球每有1美元投向化石燃料，就有约1.7美元投向清洁能源，清洁能源的发展速度将比很多人预期更快。
风光发电亟需更好融入电力系统
9月18日，国际能源署发布报告《整合太阳能和风能——全球经验和新兴挑战》。报告探讨了清洁能源转型加速之际全球政策制定者所面临的最大障碍之一，即如何整合风电和太阳能。2018—2023年，全球太阳能光伏和风能发电量增长了一倍以上，风光发电量占比增长了近一倍。在各国政府支持性政策和成本持续降低的推动下，预计到2030年，风光等可再生能源的发电量还将持续快速增长。太阳能光伏和风能是全球实现脱碳目标的关键技术，尤其是在电力部门，风光发电占到二氧化碳减排量的三分之二，并且电力部门有望在本世纪中叶实现净零排放。然而，为了最大限度地发挥这些额外增加的装机容量所能带来的优势，风光等可再生能源需要在部署时很好地融入到电力系统中。国际能源署在报告中指出，如果不尽早实施支持整合的措施，很可能导致在2030年太阳能光伏和风能发电量下降15%，届时，风光发电在全球电力结构中的份额也可能减少5个百分点。国际能源署指出，随着全球太阳能光伏和风能的加速发展，各国政府必须采取行动，确保风光发电能很好地融入到电力系统中，否则，很有可能遭受重大经济利益损失。
行业政策
能源法草案二审稿进一步促进能源绿色低碳转型
9月10日，能源法草案提请全国人大常委会会议二次审议。今年4月，能源法草案提请十四届全国人大常委会第九次会议初次审议。草案立足我国能源资源禀赋实际，适应能源发展新形势，就能源领域基础性重大问题在法律层面作出规定。草案二审稿进一步促进能源绿色低碳转型，增加规定风能、太阳能、生物质能、地热能、海洋能、氢能等可再生能源开发利用的内容。此次提请审议的草案二审稿中增加三条规定，一是明确“国家推进风能、太阳能开发利用，坚持集中式与分布式并举，加快风电和光伏发电基地建设，支持分布式风电和光伏发电就近开发利用，合理有序开发海上风电，积极发展光热发电。”二是规定“国家鼓励合理开发利用生物质能，因地制宜发展生物质发电、生物质能清洁供暖和生物天然气。国家促进海洋能规模化开发利用，因地制宜发展地热能。”三是明确“国家积极有序推进氢能开发利用，促进氢能产业高质量发展。”此外，为促进绿色能源消费，草案二审稿还规定，国家通过实施可再生能源绿色电力证书等制度建立绿色能源消费促进机制，鼓励能源用户优先使用可再生能源等清洁低碳能源。
国家能源局：稳步有序推广“千乡万村驭风行动”项目
8月28日，国家能源局发布关于印发《省（自治区、直辖市）“千乡万村驭风行动”总体方案编制大纲》的通知。这是继2024年4月国家发展改革委、国家能源局、农业农村部联合印发《关于组织开展“千乡万村驭风行动”的通知》之后的纵深推进。文件指出，省级能源主管部门会同省级农业农村主管部门、电网企业，综合考虑风能资源条件、电网建设情况及村集体收益情况，明确“千乡万村驭风行动”试点项目的实施条件，在风能资源条件和接网条件较好，经济发展和农民增收需求较大、迫切性较强的行政村优先试点。根据试点条件，以村为单位选取试点对象，原则上每个行政村试点项目规模不超过20兆瓦。
国家发展改革委：组织申报第二批绿色低碳先进技术示范项目
9月20日，国家发展改革委办公厅发布《关于组织申报第二批绿色低碳先进技术示范项目的通知》。文件要求，高效大容量风电示范项目需满足陆上单机容量10兆瓦左右，海上单机容量18兆瓦左右；抽水蓄能示范项目中，重点支持变速抽水蓄能机组项目；煤电机组耦合新能源“灵活性+低碳化”示范项目中，重点支持为风电光伏基地提供调峰的煤电机组，采用“新能源+热泵+熔盐储热”等技术路线，实现机组深度调峰和碳减排；系统友好型新能源电站示范项目，需整合源储资源，优化调度机制，应用先进控制技术，升级功率预测系统，实现新能源与配建储能一体化运行、按曲线调控，在负荷高峰时段新能源电站的置信容量不低于装机规模的10%，具有电网主动支撑能力和自我调节能力。
国家能源局：绿证核发交易规则进一步明晰
近日，国家能源局正式印发了《可再生能源绿色电力证书核发和交易规则》，标志着我国绿证机制的建设再迈出重要一步，将为更好地培育绿证绿电交易市场，进一步在全社会营造绿色电力消费环境，助力经济社会绿色发展奠定坚实的基础。与今年4月发布的《可再生能源绿色电力证书核发和交易规则（征求意见稿）》相比，正式印发的文件对于企业关心的绿证唯一性、有效期、核销机制、信息披露等内容进行了正式确认，并新增了存量绿证延期使用、自发自用项目绿证核发、对违背承诺的处置措施等内容。文件指出，电网企业、电力交易机构、发电企业或项目业主，以及交易主体委托的代理机构，应按要求及时提供或核对绿证核发所需信息，并对信息的真实性、准确性负责。电网企业还应按相关规定，做好参与电力市场交易补贴项目绿证收益的补贴扣减。
国家能源局、生态环境部：做好绿证与CCER市场衔接工作
9月11日，国家能源局综合司、生态环境部办公厅发布《关于做好可再生能源绿色电力证书与自愿减排市场衔接工作的通知》。文件提出，避免可再生能源发电项目从绿证和CCER重复获益。对于深远海海上风电、光热发电项目，拟选择参加绿证交易的，相应电量不得申请CCER；拟申请CCER的，在完成自愿减排项目审定和登记后，由国家能源局资质中心“冻结”计入期内未交易绿证；在完成减排量核查和登记后，由国家能源局资质中心注销减排量对应的未交易绿证，并向社会公开信息。有关部门要切实维护和保障可再生能源发电企业自主选择权益。
工信部等部门：各地要出台鼓励企业使用绿电的政策
9月4日，工信部等十一部门发布《关于推动新型信息基础设施协调发展有关事项的通知》，指出支持数据中心集群与新能源基地协同建设，推动算力基础设施与能源、水资源协调发展，推进重点设施绿色低碳发展。基础电信企业要配合构建信息通信业绿色低碳发展统计指标体系和碳管理信息平台，建设绿色数据中心，开展数据中心绿色低碳等级评估。推进传统通信机房绿色改造、老旧通信设备及机房配套设备更新，加强基站节能技术应用。各地要出台鼓励企业使用绿电的政策，支持企业利用自有场所建设绿色能源设施。
中国人民银行：支持更多金融资源向绿色、低碳等领域加速聚集
在9月5日国务院新闻办公室举行的“推动高质量发展”系列主题新闻发布会上，中国人民银行有关负责人表示，围绕绿色金融，中国人民银行坚持先立后破的原则，支持更多金融资源向绿色低碳等领域加速聚集。一方面，加强政策引导，牵头出台了《关于进一步强化金融支持绿色低碳发展的指导意见》，从优化标准体系、强化信息披露、促进产品和市场发展等方面明确了工作目标和具体举措；另一方面，用好绿色信贷、绿色债券等绿色金融产品，发挥碳减排支持工具作用，为绿色产业发展提供更多资金支持。
北京电力交易中心：印发绿色电力交易实施细则（2024年修订稿）
近日，北京电力交易中心印发《北京电力交易中心绿色电力交易实施细则（2024年修订稿）》。文件明确，初期，绿色电力交易优先组织未纳入国家可再生能源电价附加补助政策范围内的，或主动放弃补贴的风电和光伏发电企业参与交易。逐步推进已纳入国家可再生能源电价附加补助政策范围内的绿电项目参与绿色电力交易，高于项目所执行的煤电基准电价的溢价收益，等额冲抵国家可再生能源补贴或归国家所有。发电企业放弃整个项目后续全部补贴的，参与绿色电力交易的全部收益归发电企业所有。分布式发电主体以聚合形式由聚合商代理参与绿色电力交易。绿色电力交易合同转让交易初期以双边协商方式组织，按照先发电侧、后用电侧的顺序开展。初期，绿色电力交易合同的购方、售方仅可分别转让一次；后续条件成熟后可增加转让次数。
责任编辑：余璇
